À quoi pourraient ressembler les taux hypothécaires en 2027?

Personne ne sait exactement où seront les taux hypothécaires en 2027, pas même les banques ni la Banque du Canada. Ce que nous pouvons faire, c'est voir où en sont les taux maintenant, ce qui les fait bouger et ce que les prévisionnistes attendent actuellement, puis nous préparer à un éventail de résultats.

En bref : le taux directeur de la Banque du Canada est de 2,25 %. Les prévisions compilées à la fin de l'été s'attendaient en général à ce que les taux restent près des niveaux actuels ou augmentent modestement en 2027, plutôt que de baisser. Préparez votre budget à plus d'un scénario.

Où en sont les taux maintenant

• Taux directeur : 2,25 %, maintenu lors de la décision du 2 septembre 2026. La prochaine décision aura lieu le 28 octobre 2026.
• Taux préférentiel : 4,45 %, qui sert de base aux taux variables.
• Taux fixes : ils suivent le rendement des obligations du gouvernement du Canada à cinq ans, qui était d'environ 3,35 % au début de septembre.
• Meilleurs taux en octobre 2026 : autour de 3,99 % à 4,09 % pour les hypothèques assurées à taux fixe de cinq ans, et environ 3,40 % pour le taux variable. Votre propre taux dépend de votre prêteur, de votre mise de fonds et de votre crédit.

Ces chiffres changent; vérifiez donc les offres actuelles avant de décider.

Ce qui fait bouger les taux

• L'inflation : la Banque relève son taux directeur pour ralentir l'inflation et l'abaisse pour soutenir l'économie.
• L'emploi et la croissance : une économie faible pousse vers des baisses, une économie forte vers des maintiens ou des hausses.
• Les rendements obligataires : les attentes des investisseurs sur l'inflation et les taux directeurs futurs déterminent les taux hypothécaires fixes.
• Le commerce et les événements mondiaux : les tarifs douaniers, les taux d'intérêt américains et les marchés mondiaux peuvent changer rapidement les perspectives.
• La concurrence entre prêteurs : les coûts propres aux prêteurs et leur appétit pour de nouvelles affaires influent sur la marge qu'ils ajoutent.

Ce que les prévisionnistes attendaient

Les prévisions de la fin de l'été 2026 des grandes banques canadiennes s'attendaient en général à ce que le taux directeur reste près des niveaux actuels ou augmente modestement en 2027, mais elles différaient considérablement. Traitez-les comme un éventail d'opinions, et non comme une promesse. Elles ont été faites avant la décision du 28 octobre, et nous mettrons ce guide à jour par la suite.

Trois scénarios pour 2027

• Stable : les taux restent près des niveaux d'aujourd'hui. Les renouvellements changent peu.
• Hausse graduelle : l'inflation ou les rendements obligataires poussent les taux un peu plus haut.
• Baisses surprises : une économie plus faible ou un choc commercial fait baisser les taux.

Ce que cela signifie pour votre versement

Sur un solde de 400 000 $ avec 20 ans à courir, le versement est d'environ 2 417 $ à 4 %, de 2 629 $ à 5 % et de 2 849 $ à 6 %. Chaque point de taux supplémentaire coûte environ 210 $ par mois.

Comment planifier

• Connaissez votre date de renouvellement et mettez à l'épreuve un versement supérieur de 1 ou 2 points.
• Choisissez entre taux fixe et taux variable selon l'ampleur des changements que vous pouvez supporter.
• Obtenez une garantie de taux à l'achat et comparez les offres au renouvellement.
• Gardez une marge de manœuvre dans votre budget au lieu de vous fier à une prévision.

Les prévisions se sont déjà trompées dans les deux sens.

Sources : Banque du Canada : taux d'intérêt directeur, Canadian Mortgage Trends : la Banque du Canada maintient son taux directeur à 2,25 % (en anglais).